Relationship Lab

Bagaimana sebuah seri bergerak bersama seri lain: korelasi perubahan harian selama 1 dan 3 tahun, beta, korelasi bergulir dan apakah salah satu cenderung bergerak lebih dulu. Korelasi bukan sebab-akibat, dan berubah dari waktu ke waktu.

Communication services (XLC) terhadap…

Seri	1M ↓	3M	1Y	n 1Y	3Y	3B − 3T	Beta 1Y
S&P 500 spx	0,53	0,41	0,54	252	0,51	−0,10	0,69	sebaran
Consumer discretionary (XLY) sec_us_discretionary	0,49	0,63	0,64	252	0,75	−0,11	0,54	sebaran
Nasdaq 100 ndx	0,46	0,22	0,38	252	0,42	−0,20	0,31	sebaran
Financials (XLF) sec_us_financials	0,35	0,44	0,47	252	0,65	−0,21	0,52	sebaran
UST 10YR ust10y	−0,34	−0,28	−0,30	249	−0,10	−0,18	−0,07	sebaran
Bitcoin btc	0,29	0,12	0,23	251	0,12	0,00	0,09	sebaran
PHLX Semiconductor (SOX) sox	0,25	−0,19	0,05	252	0,19	−0,38 ⇄	0,02	sebaran
UST 2YR ust2y	−0,24	−0,18	−0,26	249	−0,07	−0,11	−0,06	sebaran
Real estate (XLRE) sec_us_real_estate	0,23	0,30	0,34	252	0,44	−0,13	0,39	sebaran
LQ45 lq45	0,22	0,08	0,12	234	0,09	−0,01	0,07	sebaran
Energy (XLE) sec_us_energy	−0,21	−0,26	−0,19	252	0,20	−0,46 ⇄	−0,14	sebaran
JCI (IHSG) jci	0,19	0,01	0,08	234	0,04	−0,03	0,05	sebaran
DXY dxy	−0,18	−0,02	−0,20	252	−0,12	+0,10	−0,62	sebaran
INDOGB 10YR id10y	−0,18	−0,06	−0,05	201	−0,06	+0,01	−0,01	sebaran
Consumer staples (XLP) sec_us_staples	−0,15	0,37	0,22	252	0,28	+0,09	0,24	sebaran
Brent brent	−0,14	−0,41	−0,25	252	−0,17	−0,24	−0,07	sebaran
USD/IDR usdidr	−0,12	−0,03	−0,04	252	−0,10	+0,07	−0,08	sebaran
Materials (XLB) sec_us_materials	0,11	0,23	0,28	252	0,51	−0,28	0,25	sebaran
Industrials (XLI) sec_us_industrials	0,07	0,02	0,26	252	0,55	−0,53	0,24	sebaran
Health care (XLV) sec_us_healthcare	0,03	0,19	0,28	252	0,38	−0,18	0,28	sebaran
Copper copper	−0,02	−0,01	0,22	252	0,26	−0,27 ⇄	0,13	sebaran
Gold gold	−0,01	−0,03	0,10	252	0,08	−0,12 ⇄	0,05	sebaran
Newcastle coal coal	–	–	–	0	–	–	–	sebaran

Dibandingkan dengan seri lintas aset utama dan seri dengan kategori dan negara yang sama. Perubahan dicocokkan pada tanggal yang sama. Beta = perubahan Communication services (XLC) per satu satuan perubahan seri lain (kuadrat terkecil, 1 tahun). Kuning: kurang dari 20 perubahan yang sama (arahkan kursor ke nilai untuk melihat n). Stabilitas: korelasi 3 bulan dikurangi korelasi 3 tahun; ⇄ menandai tanda berlawanan. Perubahan korelasi menggambarkan masa lalu; bukan berarti hubungan telah putus atau akan kembali. Data ↓

Communication services (XLC) · S&P 500

20 60 120 252

Korelasi bergulir perubahan harian selama 60 data terakhir, 3 tahun terakhir.

Siapa bergerak lebih dulu? (1 tahun)

Jeda (data)	-10	-9	-8	-7	-6	-5	-4	-3	-2	-1	+0	+1	+2	+3	+4	+5	+6	+7	+8	+9	+10
korelasi	0,09	0,01	−0,01	−0,14	−0,03	0,13	−0,04	−0,09	−0,03	0,05	0,54	0,06	−0,07	0,00	0,09	0,05	0,06	−0,12	−0,12	−0,05	0,00

Jeda +k: perubahan hari ini pada Communication services (XLC) terhadap perubahan S&P 500 k data kemudian (positif = yang pertama memimpin). Puncak di luar 0 hanya menggambarkan setahun terakhir.