Relationship Lab

Bagaimana sebuah seri bergerak bersama seri lain: korelasi perubahan harian selama 1 dan 3 tahun, beta, korelasi bergulir dan apakah salah satu cenderung bergerak lebih dulu. Korelasi bukan sebab-akibat, dan berubah dari waktu ke waktu.

MSCI ACWI (ETF) terhadap…

Seri	1M	3M	1Y ↓	n 1Y	3Y	3B − 3T	Beta 1Y
S&P 500 spx	0,97	0,96	0,96	252	0,96	0,00	1,06	sebaran
Nasdaq 100 ndx	0,89	0,91	0,90	252	0,91	0,00	0,64	sebaran
MSCI EM (ETF) eem	0,97	0,83	0,87	240	0,82	+0,01	0,48	sebaran
VanEck Semiconductor (SMH) smh	0,89	0,74	0,79	240	0,81	−0,07	0,28	sebaran
PHLX Semiconductor (SOX) sox	0,74	0,71	0,76	252	0,80	−0,09	0,24	sebaran
Copper copper	0,63	0,59	0,54	252	0,43	+0,16	0,28	sebaran
KraneShares China Internet (KWEB) kweb	0,57	0,23	0,53	240	0,46	−0,23	0,28	sebaran
DXY dxy	−0,46	−0,40	−0,44	252	−0,31	−0,09	−1,19	sebaran
Bitcoin btc	0,53	0,38	0,43	251	0,27	+0,11	0,14	sebaran
UST 10YR ust10y	−0,55	−0,47	−0,42	248	−0,12	−0,35	−0,09	sebaran
First Trust Cybersecurity (CIBR) cibr	0,26	0,30	0,40	240	0,65	−0,35	0,19	sebaran
Brent brent	−0,52	−0,54	−0,38	252	−0,14	−0,39	−0,10	sebaran
iShares Software (IGV) igv	0,43	0,38	0,38	240	0,63	−0,26	0,17	sebaran
Gold gold	0,36	0,47	0,36	252	0,20	+0,27	0,18	sebaran
MSCI Indonesia (EIDO, USD) eido	0,34	0,40	0,35	252	0,45	−0,05	0,19	sebaran
UST 2YR ust2y	−0,42	−0,35	−0,33	248	−0,07	−0,28	−0,06	sebaran
WisdomTree Cloud (WCLD) wcld	0,31	0,17	0,21	240	0,53	−0,35	0,08	sebaran
Utilities (XLU) xlu	0,53	0,15	0,16	240	0,35	−0,20	0,15	sebaran
JCI (IHSG) jci	0,17	0,22	0,09	233	0,18	+0,05	0,05	sebaran
LQ45 lq45	0,18	0,22	0,09	233	0,19	+0,03	0,05	sebaran
USD/IDR usdidr	−0,10	0,07	0,05	251	−0,20	+0,26 ⇄	0,09	sebaran
INDOGB 10YR id10y	0,29	0,11	−0,02	203	−0,12	+0,23 ⇄	0,00	sebaran
Newcastle coal coal	–	–	–	0	–	–	–	sebaran

Dibandingkan dengan seri lintas aset utama dan seri dengan kategori dan negara yang sama. Perubahan dicocokkan pada tanggal yang sama. Beta = perubahan MSCI ACWI (ETF) per satu satuan perubahan seri lain (kuadrat terkecil, 1 tahun). Kuning: kurang dari 20 perubahan yang sama (arahkan kursor ke nilai untuk melihat n). Stabilitas: korelasi 3 bulan dikurangi korelasi 3 tahun; ⇄ menandai tanda berlawanan. Perubahan korelasi menggambarkan masa lalu; bukan berarti hubungan telah putus atau akan kembali. Data ↓

MSCI ACWI (ETF) · S&P 500

20 60 120 252

Korelasi bergulir perubahan harian selama 60 data terakhir, 3 tahun terakhir.

Siapa bergerak lebih dulu? (1 tahun)

Jeda (data)	-10	-9	-8	-7	-6	-5	-4	-3	-2	-1	+0	+1	+2	+3	+4	+5	+6	+7	+8	+9	+10
korelasi	0,12	−0,01	−0,07	−0,11	−0,01	0,05	−0,04	0,01	−0,07	−0,05	0,96	−0,01	−0,05	−0,01	−0,02	0,06	−0,01	−0,09	−0,08	0,01	0,16

Jeda +k: perubahan hari ini pada MSCI ACWI (ETF) terhadap perubahan S&P 500 k data kemudian (positif = yang pertama memimpin). Puncak di luar 0 hanya menggambarkan setahun terakhir.