Relationship Lab

Bagaimana sebuah seri bergerak bersama seri lain: korelasi perubahan harian selama 1 dan 3 tahun, beta, korelasi bergulir dan apakah salah satu cenderung bergerak lebih dulu. Korelasi bukan sebab-akibat, dan berubah dari waktu ke waktu.

Copper terhadap…

Seri	1M	3M	1Y ↓	n 1Y	3Y	3B − 3T	Beta 1Y
Silver silver	0,58	0,58	0,68	254	0,58	0,00	0,28	sebaran
Gold gold	0,42	0,42	0,56	254	0,40	+0,02	0,54	sebaran
S&P 500 spx	0,50	0,50	0,48	252	0,34	+0,16	1,03	sebaran
Nasdaq 100 ndx	0,56	0,56	0,47	252	0,33	+0,24	0,65	sebaran
PHLX Semiconductor (SOX) sox	0,52	0,53	0,44	252	0,33	+0,20	0,27	sebaran
DXY dxy	−0,04	−0,23	−0,34	254	−0,26	+0,04	−1,78	sebaran
Bitcoin btc	0,40	0,31	0,23	253	0,10	+0,21	0,15	sebaran
Brent brent	−0,33	−0,38	−0,21	254	0,00	−0,38	−0,11	sebaran
UST 10YR ust10y	−0,10	−0,21	−0,20	249	0,06	−0,27 ⇄	−0,08	sebaran
UST 2YR ust2y	−0,12	−0,22	−0,17	249	0,06	−0,29 ⇄	−0,06	sebaran
JCI (IHSG) jci	0,04	0,15	0,16	234	0,12	+0,03	0,15	sebaran
LQ45 lq45	0,01	0,12	0,13	234	0,07	+0,05	0,11	sebaran
USD/IDR usdidr	−0,16	−0,03	0,07	253	−0,11	+0,08	0,24	sebaran
INDOGB 10YR id10y	−0,21	−0,07	−0,01	201	−0,04	−0,03	0,00	sebaran
Newcastle coal coal	–	–	–	0	–	–	–	sebaran
Nickel (LME) nickel	–	–	–	0	–	–	–	sebaran

Dibandingkan dengan seri lintas aset utama dan seri dengan kategori dan negara yang sama. Perubahan dicocokkan pada tanggal yang sama. Beta = perubahan Copper per satu satuan perubahan seri lain (kuadrat terkecil, 1 tahun). Kuning: kurang dari 20 perubahan yang sama (arahkan kursor ke nilai untuk melihat n). Stabilitas: korelasi 3 bulan dikurangi korelasi 3 tahun; ⇄ menandai tanda berlawanan. Perubahan korelasi menggambarkan masa lalu; bukan berarti hubungan telah putus atau akan kembali. Data ↓

Copper · Brent

20 60 120 252

Korelasi bergulir perubahan harian selama 20 data terakhir, 3 tahun terakhir.

Siapa bergerak lebih dulu? (1 tahun)

Jeda (data)	-10	-9	-8	-7	-6	-5	-4	-3	-2	-1	+0	+1	+2	+3	+4	+5	+6	+7	+8	+9	+10
korelasi	0,12	0,00	0,03	0,04	−0,05	0,02	−0,10	−0,06	−0,05	0,07	−0,21	0,00	0,06	0,04	0,03	−0,02	0,10	0,00	0,07	−0,11	−0,10

Jeda +k: perubahan hari ini pada Copper terhadap perubahan Brent k data kemudian (positif = yang pertama memimpin). Puncak di luar 0 hanya menggambarkan setahun terakhir.